미주 재경일보

2024.03.27 07:02 AM

By 이재경

'비트코인 보유' 마이크로스트래티지 공매도 규모 110억달러

신고가 행진을 벌이던 비트코인 가격이 최근 조정 이후 반등세를 보이는 가운데, 미국의 가상화폐 수혜주식 약세에 베팅하는 투자금 규모가 14조원가량이나 되는 것으로 나타났다.

블룸버그통신은 금융정보업체 S3파트너스의 25일(현지시간) 보고서를 인용해 가상화폐 관련주에 대한 공매도 총액이 올해 110억 달러(약 14조8천억원)에 가까운 수준으로 늘어났다고 26일 보도했다.

비트코인 기념주화

(비트코인 기념주화. 연합뉴스)

가상화폐 대장주 비트코인 가격이 올해 들어 65%가량 오르면서, 올해 들어 마이크로스트래티지(+197%)·코인베이스(+53%)·클린스파크(+110%) 등 관련주 주가도 덩달아상승한 상태다.

이에 따라 공매도 투자자들의 평가손실은 60억 달러(약 8조원) 가까이로 늘어났지만, 여전히 공매도 규모가 상당하다는 것이다.

S3의 이호르 두사니프스키는 코인 관련주 공매도에 대해 비트코인 가격 하락을 예상하는 투자 수요나 비트코인 보유에 따른 위험을 헤지하려는 수요에 따른 것이라고 평가했다.

공매도 총액의 80% 이상은 비트코인 보유량이 많은 소프트웨어업체 마이크로스트래티지 및 가상화폐 거래소 코인베이스 주가 하락에 베팅한 상태였다.

특히 투자자들은 최근 30일간 마이크로스트래티지 주가 하락에 9억7천400만 달러(약 1조3천억원)를 베팅했으며, 공매도 잔고는 65억 달러(약 8조7천억원)로 시가총액이 훨씬 큰 반도체기업 AMD(63억 달러)보다 많다는 게 S3파트너스 보고서의 설명이다.

미국에서 공매 잔고가 가장 많은 주식은 엔비디아(260억 달러)·마이크로소프트(205억 달러)·애플(181억 달러) 순이다.

다만 가상화폐 가격 및 관련주 주가 움직임은 예측하기 어려운 만큼, 주가가 오를 경우 공매도 투자자들이 손실을 볼 가능성이 있다는 지적이 나온다.

주가 하락을 예상해 주식을 빌려 판 공매도 투자자는 주가가 상승할 경우 더 큰 손실을 막기 위해 해당 주식을 사는 숏 스퀴즈에 나서야 하는데, 이는 주가 추가 상승 요인으로 작용한다.

S3 보고서는 최근 주가 상승세를 감안하면 마이크로스트래티지와 코인베이스 등에서 모두 숏 스퀴즈 발생 가능성이 있다고 평가했다.